Инфляция съедает то, что ты откладываешь — вот математика
Зиберов
Недавно разговаривал с другом, он положил деньги на вклад под 15% и был доволен собой. «Инфляция же 5.6% — значит я зарабатываю почти 10% в год в реальном выражении».
Я не стал спорить сразу, но решил посчитать.
На бумаге всё красиво
Официальная годовая инфляция в апреле 2026 — 5.58% по данным Росстата. Вклады дают 15-16%. Считаем:
300 000 ₽ под 15% → +45 000 ₽
Инфляция 5.6% → −16 800 ₽
Реальный прирост → +28 200 ₽
Выглядит неплохо. Но давай посмотрим что происходит в магазине и у почтового ящика с квитанциями.
А в жизни вот что
Официальная инфляция считается по огромной корзине товаров. Туда входят: телевизоры, автомобили, путёвки — то, что ты покупаешь раз в несколько лет. Но каждый месяц ты тратишь на другое.
Вот реальные цифры за 2026 год:
- Говядина — подорожала на 16.2% за год
- Морковь — плюс 11.6%
- Помидоры — плюс 7.7%
- ЖКХ — плановый рост тарифов на 10% с октября
Это не моя оценка — данные Росстата и открытых источников. Если считать по тому, что реально покупаешь каждый месяц — твоя личная инфляция скорее 9-12%, а не официальные 5.6%.
Пересчитываем:
300 000 ₽ под 15% → +45 000 ₽
Реальная инфляция ~10% → −30 000 ₽
Реальный прирост → +15 000 ₽
Уже в два раза меньше. Добавим налог.
Про налог — без страшилок
С 2024 года доход по вкладам облагается НДФЛ 13%. Но есть необлагаемый минимум — он считается как максимальная ключевая ставка на начало каждого месяца умноженная на 1 000 000 ₽.
На 1 января 2026 ставка была 16% — значит минимум 160 000 ₽ в год.
Простыми словами: если держишь меньше миллиона рублей под 15% — скорее всего налог не платишь вообще. Доход будет меньше 160 000 ₽ и он весь необлагаемый.
Налог становится ощутимым только от суммы около 1.5-2 млн рублей.
Итого — три уровня правды
Вклад минус официальная инфляция – ~+9%
Вклад минус реальная инфляция – ~+5%
Вклад минус реальная инфляция + налог (от 1.5 млн) – ~+4%
Зачем это знать
Не для того чтобы расстроиться. Вклад под 15% — это реально хорошо, я сам держу деньги именно так. Но это не волшебная кнопка «стать богаче».
Вклад защищает деньги от инфляции и немного прирастает. Это его задача — и с ней он справляется.
Разбогатеть на нём не получится. Для этого сначала нужно понять сколько реально уходит каждый месяц — и только потом думать куда вложить остаток. Именно с этого я начинал, когда делал Pockets Money.
